Prozess der Geldschöpfung
Die Ausgabe von Geld an die Bevölkerung eines Währungsraums wird*Geldschöpfung*genannt.
Auf einer theoretischen Ebene kann man zwei unterschiedliche Arten von Geld unterscheiden.
Zum einen das Zentralbankgeld, das von der*Zentralbank*geschaffen oder vernichtet wird; hierzu zählt auch das Bargeld.
Zum anderen das*Geschäftsbankengeld, das durch die privaten*Geldinstitute*entsteht oder verschwindet, wobei es sich genau genommen nur um Geldforderungen*handelt, die auf*Bargeld*lauten, jedoch ihrerseits genau wie dieses als Zahlungsmittel benutzt werden können.
Geld kann durch das Zusammenspiel von*Zentralbank,*Geschäftsbanken,*Unternehmen, privaten*Haushalten*und*öffentlicher Hand*geschaffen werden. Der häufigste Weg der Geldschöpfung basiert auf der Gewährung von*Krediten. Bargeld (Münzen, Banknoten) kann nur von der Zentralbank geschaffen werden,*Buchgeld*auf*Sichtguthabenkonten(Giralgeld ) sowohl von der Zentralbank wie auch von den Geschäftsbanken.
Die Geschäftsbanken können Geld auf Sichtguthabenkonten schöpfen, indem sie ihren Kunden Kredite gewähren. Nach Gewährung des Kredits kann der Kreditnehmer von einem Konto bei seiner Bank aus über ein Guthaben bis zur Höhe des gewährten Kredits verfügen und davon Zahlungen per*Überweisungen*auf Konten anderer Kunden der gleichen oder anderer Banken vornehmen lassen oder darauf*Schecks*ausstellen oder sich*Bargeld*auszahlen lassen. Durch diesen Vorgang wird Geld geschaffen.
Auf der einen Seite wird Geld in Form von Sichtguthaben in Umlauf gebracht, auf der anderen Seite entsteht eine*Forderung*der Bank gegen den Kreditnehmer auf Rückzahlung des Kredits (Schuldtitel) als*Aktiv-Position in der*Bilanz*der Bank. Umgekehrt wird Geld in Form von Sichtguthaben*vernichtet, wenn ein Kredit an die Bank zurückgezahlt und der Schuldtitel aufgelöst wird.
Mindestreserve nach Ländern muss durch*Eigenkapital*der Bank und*Einlagen*ihrer Kunden genügend abgesichert,*gedeckt*sein. Wenn das Eigenkapital der Bank und die Einlagen der Kunden nicht ausreichen, um die Kreditvergabe in dem gewünschten Umfang durchzuführen, hat sie die Möglichkeit, sich Zentralbankgeld bei der Zentralbank zu leihen; man spricht hier von*Refinanzierung.